ข้อดีข้อเสียของการลงทุนในกองทุนช่วงเวลา

เนื้อหา

• สิ่งที่ต้องรู้เกี่ยวกับกองทุนช่วงเวลาก่อนลงทุน
• ข้อดีและข้อเสีย
• บรรทัดล่าง

กองทุนช่วงเวลาเป็นอีกทางเลือกหนึ่งของ บริษัท การลงทุนที่จัดประเภทตามกฎหมายเป็นกองทุนปิดที่เสนอซื้อหุ้นคืนตามจำนวนที่ระบุไว้ของกองทุนจากผู้ลงทุนเป็นระยะ ๆ ตามมูลค่าทรัพย์สินสุทธิ (NAV) เดิม ณ เวลา ซื้อ. นักลงทุนที่ซื้อกองทุนช่วงเวลามักจะมองหาผลตอบแทนที่สูง

สิ่งที่ต้องรู้เกี่ยวกับกองทุนช่วงเวลาก่อนลงทุน

สิ่งสำคัญคือต้องเข้าใจว่ากองทุนช่วงเวลานั้นไม่เหมือนกับลูกพี่ลูกน้องของกองทุนเช่นกองทุนรวมกองทุนปิดและกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETFs) เช่นเดียวกับการลงทุนประเภทใด ๆ กองทุนช่วงเวลามีวัตถุประสงค์บางประการที่สามารถใช้เพื่อประโยชน์ของนักลงทุนหรือวัตถุประสงค์การลงทุนที่เฉพาะเจาะจง อย่างไรก็ตามการใช้อย่างไม่ถูกต้องเงินตามช่วงเวลาอาจทำให้เสียเปรียบได้

สิ่งที่ควรทราบเกี่ยวกับกองทุนช่วงเวลาก่อนลงทุน:

• ข้อเสนอซื้อคืนกองทุนช่วงเวลา: ในช่วงเวลาของการซื้อกองทุนช่วงเวลาจะเสนอให้ซื้อคืนหุ้นของนักลงทุนจำนวนหนึ่งในช่วงเวลาที่กำหนดเรียกว่าช่วงเวลาในราคาที่เท่ากับมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน (NAV) เปอร์เซ็นต์ของการซื้อคืนขึ้นอยู่กับกองทุน แต่โดยทั่วไปจะอยู่ระหว่าง 5-25 เปอร์เซ็นต์ของจำนวนเงินที่สินทรัพย์กองทุนของนักลงทุน ช่วงเวลาการซื้อคืนนี้มักจะเป็นรายไตรมาส แต่อาจเป็นแบบรายปักษ์หรือรายปีก็ได้
• Interval Fund สภาพคล่องและการขายหุ้น:กองทุนช่วงเวลาไม่มีสภาพคล่องหมายความว่าไม่สามารถเปลี่ยนเป็นเงินสดได้อย่างง่ายดาย เช่นเดียวกับที่กองทุนเสนอให้ซื้อคืนกองทุนในอัตราร้อยละเป็นช่วง ๆ ผู้ลงทุนจะถูก จำกัด การขายหุ้นเป็นช่วง ๆ
• กองทุนช่วงเวลาเทียบกับกองทุนปิด:กองทุนช่วงเวลาจัดเป็นกองทุนปิด แต่ไม่เหมือนกัน ตัวอย่างเช่นกองทุนช่วงเวลามักจะไม่ซื้อขายในตลาดรองและมักจะซื้อขายที่ NAV ของกองทุนในขณะที่กองทุนปิดจะไม่มีคุณสมบัติเหล่านี้ร่วมกัน
• การถือครองกองทุนช่วงเวลา:คุณสมบัติที่เป็นเอกลักษณ์ที่สุดอย่างหนึ่งของกองทุนช่วงเวลาคือพวกเขามักจะลงทุนในสินทรัพย์ที่หลากหลายซึ่งอาจไม่ได้จัดอยู่ในกองทุนประเภทอื่น ตัวอย่างเช่นกองทุนช่วงเวลาสามารถลงทุนในสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องต่ำเช่นพื้นที่เพาะปลูกและพื้นที่ป่าไม้และประเภทการลงทุนหรือหลักทรัพย์ทางเลือกอื่น ๆ เช่นสินเชื่อธุรกิจและกองทุนหุ้นเอกชน
• ค่าใช้จ่ายกองทุนช่วงเวลา:ค่าใช้จ่ายสำหรับกองทุนช่วงเวลามักจะสูงกว่ากองทุนรวมแบบเปิดกองทุนปิดและ ETF อย่างมีนัยสำคัญ ค่าธรรมเนียมและค่าใช้จ่ายแตกต่างกันไปในแต่ละกองทุน แต่คุณสามารถจ่ายค่าธรรมเนียมการจัดการ 1.5 เปอร์เซ็นต์ขึ้นไปค่าบริการสูงถึง 0.25 เปอร์เซ็นต์และมากกว่า 3.5 เปอร์เซ็นต์ในค่าธรรมเนียมรายปี ค่าใช้จ่ายเหล่านี้เป็นสองถึงสามเท่าของค่าใช้จ่ายสำหรับกองทุนรวมและ ETF ส่วนใหญ่ ค่าธรรมเนียมการขายส่วนหน้าค่าคอมมิชชั่นนายหน้าค่าธรรมเนียมการไถ่ถอนอาจมีผลกับกองทุนช่วงเวลา
• ผลตอบแทนของกองทุนช่วงเวลา:ความสามารถในการลงทุนในสินทรัพย์ประเภทอื่นและความสามารถในการ จำกัด การแลกของนักลงทุน (การถอน) ทำให้ผู้จัดการกองทุนช่วงเวลาสามารถจ่ายเงินให้กับนักลงทุนได้มากขึ้นตามระยะเวลา ดังนั้นนักลงทุนอาจได้รับผลตอบแทนที่มากกว่าและผลตอบแทนที่เป็นไปได้สูงกว่ากองทุนประเภทอื่น ๆ

ข้อดีและข้อเสีย

เมื่อคุณรู้พื้นฐานของกองทุนช่วงเวลาแล้วคุณสามารถตัดสินใจได้ว่าการซื้อหุ้นของประเภทการลงทุนที่ไม่ซ้ำกันนี้เป็นความคิดที่ดีหรือไม่ เช่นเดียวกับกองทุนประเภทอื่น ๆ กองทุนช่วงเวลามีข้อดีและข้อเสีย

นี่คือข้อดีหลักของกองทุนช่วงเวลา:

• ผลตอบแทนที่มีศักยภาพสูงกว่ากองทุนประเภทอื่น ๆ
• เข้าถึงการลงทุนประเภทอื่นเช่นสินเชื่อธุรกิจและหุ้นเอกชน
• ข้อเสนอเป็นระยะจากกองทุนเพื่อซื้อหุ้นคืนที่ NAV จากนักลงทุน

นี่คือข้อเสียหลักของกองทุนช่วงเวลา:

• ไม่ใช่การลงทุนที่มีสภาพคล่องหมายความว่าคุณไม่สามารถแลกหุ้นได้ทุกเมื่อที่ต้องการ
• แพงเมื่อเทียบกับกองทุนรวมกองทุนปิดและ ETF

บรรทัดล่าง

นักลงทุนส่วนใหญ่สามารถได้รับผลประโยชน์ส่วนใหญ่จากการลงทุนกับกองทุนรวมทั่วไปซึ่งจัดอยู่ในประเภทกองทุนรวมแบบเปิดและจาก ETF ผลประโยชน์เหล่านี้รวมถึงการกระจายการลงทุนการเติบโตของเงินต้นในระยะยาวและรายได้จากเงินปันผล หากนักลงทุนกำลังมองหาคุณสมบัติอื่น ๆ ในกองทุนเช่นผลตอบแทนที่เป็นไปได้ที่สูงขึ้นหรือการเข้าถึงประเภทการลงทุนทางเลือกกองทุนช่วงเวลาอาจเหมาะสม